Mergers & Acquisition
Unternehmenskauf, Gründung und Fusion leicht gemacht
Die Bezeichnung Mergers and Acquisitions (M&A) – Fusion von Unternehmen und Erwerb von Unternehmensanteilen – steht für alle Vorgänge im Zusammenhang mit der Übertragung und Belastung von Eigentumsrechten an Unternehmen, der Umstrukturierung von Konzernen, der Verschmelzung und Umwandlung im Rechtssinne, dem Squeeze Out, der Finanzierung des Unternehmenserwerbs, der Gründung von Gemeinschaftsunternehmen sowie der Übernahme von Unternehmen.
Für die unterschiedlichen Aufgabenstellungen in den verschiedenen Phasen von M & A-Transaktionen sind folgende Punkte zu berücksichtigen:
Auf der Käuferseite bilden Due Diligence-Studien einen wichtigen Schwerpunkt. Dabei geht es um die Beurteilung der zu erwerbenden Unternehmen aus strategischer Perspektive und in puncto Entwicklungspotenzial. Eine sorgfältige Validierung der dem Business Plan zugrunde liegenden Kernannahmen (beispielsweise in den Bereichen Märkte, Wettbewerber, eigene Positionierung und Wettbewerbsvorteile etc.) zählt ebenso zu den Fragestellungen wie eine Beurteilung der Leistungsfähigkeit / Potenziale der Organisation und des Managements.
Auf Verkäuferseite unterstützen wir den Verkaufsprozess durch gezielte Suche nach geeigneten Investoren, dem Erstellen der erforderlichen Dokumentationen und der Moderation des gesamten Verkaufsprozesses bis zum Vertragsabschluss. Unsere M & A-Projekte sind oft Bestandteil der Umsetzung von Unternehmensstrategien, die vorher gemeinsam mit dem Mandanten erarbeitet wurden.
Post-Merger-Integration ist der dritte Aufgabenschwerpunkt im M & A-Kontext. Nach einer Transaktion begleiten wir die Integration der betreffenden Unternehmensorganisationen. Hierbei handelt es sich zum Beispiel um die Entwicklung gemeinsamer Strategien bis zur strukturierten Lösung operativer und organisatorischer Herausforderungen, um erwartete Synergien zu realisieren.
Sowohl auf Käufer- als auch auf Verkäuferseite verhält sich unser Engagement komplementär zu den Aufgaben von Anwälten, Wirtschaftsprüfern und Finanzinvestoren. Die formellen Aspekte einer Transaktion müssen selbstverständlich durch Experten ergänzt werden, die sich im SMC Netzwerk von Kooperationspartnern befinden, die aber auch, je nach Präferenz, vom Mandanten direkt beauftragt werden können.
Nicht für Konzerne, sondern für den Mittelstand
Im Mittelstand ist die Unternehmensnachfolge ein typisches M & A Thema, welches von spezifischen Wünschen und Fragestellungen des Nachfolgesuchenden bestimmt wird. Die Nachfolge für das Lebenswerk stellt eine besondere Herausforderung dar und bedarf deshalb einer verständnisvollen Begleitung. Kleinere und mittlere Unternehmenstransfers wickelt SMC oftmals in Kooperationsgemeinschaft mit einem Team aus Wirtschaftsprüfern, Steuerberatern, Unternehmensberatern, Rechtsberatern, Finanzierungsexperten, Ingenieuren und lizenzierten Unternehmensbewertern ab.
Investorenservice
Zwei Grundvoraussetzungen für lohnende Investitionen in Unternehmen sind ein günstiger Einstiegspreis und ein hohes Wertsteigerungspotenzial. Wir identifizieren für Investoren passende Unternehmen und realisieren renditestarke Beteiligungsverhältnisse durch eine wertsteigernde Unternehmensentwicklung, denn wir unterstützen das Management des Portfoliounternehmens nicht nur beratend, sondern auf Wunsch auch operativ. Hierdurch helfen wir Unternehmen und Investoren gleichermaßen.
Auch wenn Sie alle für Sie potenziell interessanten Unternehmen bzw. Ansprechpartner kennen würden, was sicher nicht der Fall ist, so fehlen Ihnen meist wichtige Informationen für ein erfolgversprechendes Vorgehen. Oft ist es auch nicht ratsam, wenn Sie bzw. ein Vertreter Ihres Hauses in die ersten Gespräche eintreten.
Wir bemühen unser Netzwerk, identifiziere für Sie die infrage kommenden Unternehmen/Personen und beschaffen die relevanten Daten, denen die jeweiligen Informationen als Grundlage für erfolgversprechende Transaktionen zu entnehmen sind. Sie bleiben im Hintergrund, während wir die ersten Gespräche führe und den Weg für Sie ebnen. Gemeinsam erarbeiten wir eine Taktik, die Sie zu Ihren Zielen führt.
Überblick M&A-Leistungen
- Effizientes Deal-Management
- Due Diligence
- Vertragswesen
- Rechtliche und steuerrechtliche Aspekte
- Beratende und operative Unterstützung in allen Phasen inkl. der Unternehmensentwicklung
- Übernahme aus Insolvenz
- Management-Buy-in / Management-Buy-out
- Post-Merger-Management
